Die PNE AG (früher: PNE Wind) begibt eine neue Unternehmensanleihe mit Zielvolumen 50 Mio. EUR. Umtauschfrist und Mehrerwerbsoption für die neue 2022/27 begannen heute.
Die PNE AG, ein international führender Entwickler und Betreiber von Erneuerbare Energie Kraftwerken mit Listing im Prime Standard der Deutschen Börse, plant die Platzierung einer Unternehmensanleihe mit einem Zielvolumen von 50 Mio. EUR (mit Aufstockungsoption).
Die Unternehmensanleihe, die in Schuldverschreibungen im Nennbetrag von je 1.000 EUR begeben wird, hat eine Laufzeit vom bis zum 23. Juni 2027. Die Couponspanne wird auf 4,5% bis 5,25% beziffert, wobei die genaue Couponhöhe während der Angebotsfrist festgelegt wird.
Die IKB Deutsche Industriebank agiert als Sole Lead Manager der Transaktion.
Ziel dieser Maßnahme sei insbesondere die vorzeitige Refinanzierung der am 2. Mai 2023 fälligen Schuldverschreibungen 2018/23. Daneben dienen die Erlöse der Finanzierung des organischen und anorganischen Wachstums der PNE AG.
Das Geschäftsjahr 2021 schloss die PNE AG mit einer Gesamtleistung in Höhe von 252,0 Mio. EUR und einem EBITDA von 32,7 Mio. EUR leicht über dem oberen Ende der Prognose ab.
Das Eigenkapital des Konzerns erhöhte sich auf 221,8 Mio. EUR und die Eigenkapitalquote lag bei rund 27%. Im ersten Quartal 2022 hat PNE mit 15,8 Mio. EUR das beste Q1-EBITDA-Ergebnis der Unternehmensgeschichte erzielt und konnte sowohl Eigenkapital als auch Liquidität im Vergleich zum 31.12.2021 weiter steigern.
Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente summierten sich per 31.03.2022 auf 168,1 Mio. EUR.
Das Angebot setze sich aus insgesamt vier Teilen zusammen: Im Rahmen eines öffentlichen Umtauschangebots können die Inhaber der Schuldverschreibungen 2018/23 (DE000 A2LQ3M 9) ihre Schuldverschreibungen in die angebotenen neuen Schuldverschreibungen tauschen.
Gläubiger, die von ihrem Umtauschrecht Gebrauch machen, erhalten neben aufgelaufenen Zinsen eine attraktive Einmalzahlung von 13,50 EUR pro Schuldverschreibung.
Zusätzlich besitzen die Teilnehmer des Umtauschangebots eine Mehrerwerbsoption und können weitere, über ihren Bestand hinausgehende, Schuldverschreibungen zeichnen.
Sowohl für das Umtauschangebot als auch für die Mehrerwerbsoption startet die Frist am 23. Mai und endet voraussichtlich am 13. Juni 1000 Uhr MESZ.
Zudem erfolgt das öffentliche Angebot mit einer Zeichnungsfrist vom 07. bis voraussichtlich zum 15. Juni 1400 Uhr MESZ.
Sowohl das Umtauschangebot als auch das öffentliche Angebot können bei entsprechender Nachfrage vorzeitig beendet werden.
Eckdaten zur Anleihe 2022/2027
| Emittentin: | PNE AG |
| Zielvolumen: | EUR 50.000.000 (mit Aufstockungsoption) |
| ISIN / WKN: | DE000A30VJW3 / A30VJW |
| Coupon: | Coupon innerhalb der Couponspanne 4,500 % bis 5,250%, Festlegung des Coupons während der Angebotsfrist |
| Ausgabepreis: | 100 % |
| Nennbetrag/Stückelung: | EUR 1.000 |
| Frist Umtauschangebot: | 23.05. – 13.06.2022 (10 Uhr MESZ) vorzeitige Schließung vorbehalten |
| Frist Mehrerwerbsoption: | 23.05. – 13.06.2022 (10 Uhr MESZ) vorzeitige Schließung vorbehalten |
| Zeichnungsfrist: | 07.06. – 15.06.2022 (14 Uhr MESZ) vorzeitige Schließung vorbehalten |
| Valuta: | 23.06.2022 |
| Laufzeit: | 5 Jahre |
| Rückzahlung: | zu 100 % des Nennbetrags |
| Status: | Unmittelbar, unbesichert und nicht nachrangig |
| Vorzeitige Rückzahlung: | Call-Recht der Emittentin nach Jahr 3 zu 101 % und nach Jahr 4 zu 100,5 % des Nennbetrags, Tax-Call, Clean-up Call |
| Covenants: | Kontrollwechsel, Drittverzug, Negativverpflichtung auf Kapitalmarktverbindlichkeiten, Einhaltung einer Mindesteigenkapitalquote (bereinigt um Stille Reserven): <20 % (Coupon-Step-up um 0,50%-Punkte) nähere inhaltliche Einzelheiten sind den Anleihebedingungen zu entnehmen |
| Börsensegment: | Open Market (Freiverkehr) der Frankfurter Wertpapierbörse (Quotation Board) |
| Sole Lead Manager: | IKB Deutsche Industriebank AG |