Zalando platziert Wandelanleihen über 1 Mrd. EUR

Foto @ Zalando SE

Die Zalando SE greift frische Investorengelder ab: Hierfür begab der Online-Modehändler zwei brandneue Wandelanleihen über zusammen insgesamt 1 Mrd. EUR.

Die Online-Plattform für Mode und Lifestyle hat zwei Tranchen nicht nachrangiger, unbesicherter Wandelschuldverschreibungen über jeweils 500 Mio. EUR und einer erwarteten Laufzeit bis zum 6. August 2025 (Tranche A) bzw. bis zum 6. August 2027 (Tranche B) begeben. Die Wandler sind in neue oder bestehende, auf den Inhaber lautende, nennbetragslose Zalando-Stückaktien wandelbar.

Die Tranchen wurden ausschließlich institutionellen Investoren im Wege eines beschleunigten Bookbuilding-Verfahrens zum Kauf angeboten. Das Bezugsrecht für bestehende Aktionäre war indes ausgeschlossen.

Die Wandelschuldverschreibungen werden in einer Stückelung von je 100.000 EUR zu 100,88% (Tranche A) und zu 100% (Tranche B) ihres Nennbetrags begeben.

Der jährliche Kupon für Tranche A lautet auf 0,05%, für Tranche B wurden 0,625% p.a. festgesetzt. Der anfängliche Wandlungspreis beträgt gut 87,64 EUR (Tranche A) bzw. 92,25 EUR (Tranche B) und entspricht damit einer Wandlungsprämie von 42,5% (A) und 50% (B) über dem Referenzaktienkurs von 61,50 EUR.

Die Wandelanleihen werden voraussichtlich am oder um den 6. August valutiert. Nach Valuta und Abwicklung des Angebots plant Zalando einen Antrag auf Einbeziehung beider Wandler in den Handel im Freiverkehr der Frankfurter Wertpapierbörse stellen zu lassen.

J.P. Morgan und Morgan Stanley begleiteten die Transaktion als Joint Global Coordinators und zusammen mit BNP Paribas and UniCredit als Joint Bookrunners.

Unser neuestes BondGuide Nachschlagewerk ,Anleihen 2020‘ ist erschienen und kann ebenso wie unsere erste BondGuide Jahresausgabe ,Green & Sustainable Finance‘ als kostenloses E-Magazin bequem heruntergeladen, gespeichert & durchgeblättert werden.

! Bitte nutzen Sie für Fragen und Meinungen Twitter – damit die gesamte Community davon profitiert. Verfolgen Sie alle Diskussionen & News zeitnaher auf Twitter@bondguide !