Anleihen heute im Fokus: DIU, Laurèl, Zamek, Constantin Medien, Air Berlin, 3W Power

Munich Brand Hub AG veröffentlicht Erwerbsangebot an die Anleihegläubiger der Laurèl GmbH zur Umsetzung des Debt-to-Equity-Swaps
Foto @ Laurèl GmbH

Im Fall der kriselnden Laurèl GmbH äußerte nun auch die Deutsche Investoren Union ihren Unmut über die bislang kommunizierten Restrukturierungsvorschläge. In der jetzigen vorgeschlagenen, gläubigerunfreundlichen Form lehnt sie diese ab. Im Fokus der Marktakteure steht heute zudem eine Flut an veröffentlichten Geschäftszahlen u.a. von Constantin Medien, Bastei Lübbe, 3W Power/AEG Power Solutions, Ferratum Group, DIC Asset, Peach Property Group oder Air Berlin.

Die Deutsche Investoren Union (DIU e.V.) lehnt Restrukturierungsvorschläge der Laurèl GmbH in der vorgeschlagenen Form ab: Am 31. August sollen die Inhaber der 7,125%-Schuldverschreibung (2012/17) über nominal 20 Mio. EUR des finanziell angeschlagenen Damenmodenanbieters in einer Gläubigerversammlung u.a. über eine Laufzeitverlängerung und Einschnitte bei der Verzinsung entscheiden. Die DIU als einer der Anleihegläubiger lehnt die angestrebten Gesellschaftsvorschläge ab, sofern zuvor nicht „wesentliche Korrekturen zu Gunsten der Anleihegläubiger erfolgen“. Begründet wird die ablehnende Haltung u.a. damit, dass die Bondholder als einzige Fremdkapitalgeber des Unternehmens mit deren Zustimmung zur Änderung der Anleihebedingungen gleichzeitig die Hauptlast der Restrukturierung tragen würden, ohne das deren Gläubigerposition besser abgesichert wäre – dies sei in der jetzigen Form nicht hinzunehmen! Der Verein fordert deshalb zu den angestrebten Änderungen sowohl ein Besicherungskonzept für die Anleihen sowie zusätzlich Eigenkapitalanteile an der Gesellschaft.

Des Weiteren fordert die DIU vorab die unverzügliche Veröffentlichung vollumfänglicher Informationen wie einen aktuellen Jahresabschluss sowie ein plausibles Restrukturierungskonzept. Derweil bietet die DIU wie zuvor auch schon One Square Advisory allen Anleiheinhabern an, sie auf dem Gläubigertreffen zu vertreten.

Günther Zamek Produktions- und Handelsgesellschaft mbH & Co. KG i.I.: Vorabausschüttung / Erste Auszahlung für die AnleihegläubigerNeuigkeiten von der Günther Zamek Produktions- und Handelsgesellschaft mbH & Co. KG: Im Insolvenzverfahren über das Vermögen des Brühwürfel- und Suppenherstellers hat das Amtsgericht Düsseldorf den Weg für eine erste Abschlagsverteilung frei gemacht und einem entsprechenden Antrag stattgegeben. Die Auszahlung kommt somit auch den Inhabern der ausstehenden 7,75%-Anleihe (2012/17) über nominal 45 Mio. EUR zu Gute. Allerdings belaufe sich der erste Abschlag lediglich auf 1,54% der festgestellten Insolvenzforderungen. Die Auszahlung werde an One Square Advisory als gemeinsamer Anleihevertreter erfolgen und im Anschluss über die Zahlstelle an die Anleihegläubiger weitergeleitet. Wie es von den Restrukturierungsexperten aus München weiter hieß, sei es derzeit zudem noch nicht absehbar, zu welchem Zeitpunkt und in welcher Höhe noch weitere Zahlungen an die Anleihegläubiger möglich sein werden. Der Insolvenzverwalter prüfe aktuell weiterhin Haftungsansprüche gegenüber früheren Geschäftsführern sowie Anfechtungsansprüche gegen weitere Beteiligte.

Constantin Medien AG erhöht ihre Gewinnerwartung für das Geschäftsjahr 2015Constantin Medien AG erhöht Gewinnerwartung für 2015: Der Medienkonzern habe seine positive Geschäftsentwicklung in Q2/2015 fortgesetzt und ein erfolgreiches erstes Halbjahr verzeichnet. Im Berichtshalbjahr erzielten die Münchner im Konzern einen Mindererlös von 195,7 Mio. EUR (H1/2014: 246,5 Mio. EUR), insbesondere aufgrund von kinostartabhängigen saisonalen Schwankungen sowie hohen Vorjahresumsätzen in den Bereichen Lizenzhandel und Home Entertainment im Segment Film. Das Ergebnis der Anteilseigner belief sich auf -0,3 Mio. EUR nach -6,4 Mio. EUR im Vorjahrszeitraum. Es lag damit bereits nahezu am unteren Ende der für das Gesamtjahr 2015 bisher prognostizierten Zielspanne. Bei unveränderten Währungsbedingungen geht der Vorstand für das Gesamtgeschäftsjahr weiterhin von einem Konzernumsatz zwischen 450 bis 490 Mio. EUR aus. Unter Berücksichtigung der Holding-Kosten sowie der Finanzierungsaufwendungen und Steuern werde ein auf die Anteileigner entfallendes Konzernergebnis von 2 bis 4 Mio. EUR in Aussicht gestellt.

Frische Geschäftszahlen präsentierten am Morgen zudem die Bastei Lübbe AG, 3W Power S.A./AEG Power Solutions, die Ferratum Group, die DIC Asset AG, die Peach Property Group AG sowie die Air Berlin Plc.

Kurse- und Chartverlauf der genannten Mittelstandsanleihen finden Sie hier. Zum BondGuide-Musterdepot geht’s hier.

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