Die Accentro Real Estate gab bekannt, dass sie eine unverbindliche Interessenbekundung von ‚interessierten Parteien‘ erhalten habe – die komplexe Transaktion hätte weitreichende Konsequenzen.
Und zwar Interesse von der NongHyup Bank Co. als Treuhänderin des Shinhan AIM Structured General Private Investment Trust No. 5 sowie der Nox Capital Holding für ein mögliches Angebot, das noch verschiedenen Bedingungen unterliege.
Nach Angaben der Interessierten Parteien habe Shinhan ein Darlehen an Accentros Mehrheitsaktionärin Brookline Real Estate gewährt, das derzeit in Verzug sei und in dessen Rahmen Brookline ca. 75% der ausstehenden Aktien von Accentro als Sicherheit an Shinhan verpfändet habe.
Gemäß der unverbindlichen Interessenbekundung erwägen die Interessierten Parteien, das Pfandrecht an bis zu sämtlichen verpfändeten Aktien zu verwerten, ein Übernahmeangebot nach dem WpÜG für die Aktien von Accentro (mit Ausnahme der verpfändeten Aktien) auf Grundlage des gesetzlichen Mindestangebotspreises zu unterbreiten, bestimmte Änderungen in der Corporate Governance vorzunehmen sowie eine Eigenkapital- oder eigenkapitalähnliche Kapitalbeschaffung für Accentro in Höhe eines mittleren zweistelligen Millionenbetrags einzuleiten, um der Gesellschaft zusätzliche Liquidität zu verschaffen sowie die teilweise freiwillige Rückzahlung der ausstehenden vorrangigen besicherten Anleihe in Höhe von 225 Mio. EUR zu ermöglichen.
Gemäß der Interessierten Parteien würde eine solche Kapitalbeschaffung von Shinhan und Nox Capital abgesichert werden und dürfte zu einer erheblichen Verwässerung der bestehenden Aktionäre der Gesellschaft führen, die ihre Bezugsrechte nicht ausüben wollen oder können.
Gemäß der unverbindlichen Interessenbekundung hänge die potenzielle Transaktion insbesondere davon ab, dass eine zufriedenstellende Einigung über eine Änderung der bestehenden Anleihe der Gesellschaft erzielt werde, dass der Aktienkurs von Accentro nicht wesentlich steige und dass eine bestätigende Due-Diligence-Prüfung durchgeführt würde. Gemäß der unverbindlichen Interessenbekundung verlangen die Interessierten Parteien in Bezug auf die Änderung der Anleihe unter anderem einen Verzicht auf die Kontrollwechselklausel und die Änderung und Neufestsetzung bestimmter Bedingungen, insbesondere in Bezug auf garantierte Mindestrückzahlungen.
Der Vorstand von Accentro prüfe und bewerte derzeit die eingegangenen unverbindlichen Interessenbekundungen und stehe in Kontakt mit den Interessierten Parteien. Der Vorstand von Accentro rät seinen Aktionären und Anleihegläubigern, die Situation vorerst gründlich zu analysieren, bevor sie Maßnahmen ergreifen. Der Vorstand von Accentro wird unverzüglich über alle wesentlichen Entwicklungen informieren.
Daten von Q1-2023
Ende Juni überraschten die Berliner mit der Meldung, dass CEO Lars Schriewer nach nur drei Jahren mit sofortiger Wirkung ausscheide. BondGuide stellte den CEO-Indikator in den Raum. Womöglich haben wir jetzt im Nachgang die Nachricht zur Nachricht.
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